Bank of America (BAC) dijadwalkan untuk melaporkan pendapatan Q2 2025 pada 16 Juli, dengan analis memperkirakan $0.90 per saham, mencerminkan pertumbuhan tahunan yang moderat sebesar 8%. Saya percaya BAC memiliki posisi yang baik untuk melampaui ekspektasi, didukung oleh penyisihan kerugian pinjaman yang konservatif, pembelian kembali saham yang sedang berlangsung, kekuatan di divisi Pasar Globalnya, dan pendapatan bunga bersih yang lebih tinggi di tengah pemotongan suku bunga Federal Reserve yang lebih lambat dari yang diharapkan.
Investasi Percaya Diri Dimulai Di Sini:
Dengan mudah menganalisis kinerja perusahaan dengan KPI Data baru dari TipRanks untuk keputusan investasi yang cerdas
Terima saham yang undervalued dan tahan pasar langsung ke kotak masuk Anda dengan Buletin Nilai Cerdas TipRanks
Saham BAC saat ini diperdagangkan di $45, dalam jarak yang dapat dijangkau dari harga tertinggi sepanjang masa sebesar $47 per saham. Dengan adanya resistensi yang jelas, saham BAC akan memerlukan katalis yang kuat untuk membuat kemajuan lebih lanjut di atas $50 per saham.
Mengingat kurangnya katalis yang jelas, saya tetap Netral pada saham BAC. Saat ini diperdagangkan pada 1,66x nilai buku yang nyata dan 12,6x pendapatan 2025—penilaian yang lebih rendah daripada rekan-rekan seperti JPMorgan Chase (JPM), tetapi masih lebih tinggi daripada banyak bank regional AS.
Asumsi Makroekonomi yang Mendukung Sentimen BAC
Menuju Q2 2025, penyediaan Bank of America tampak sangat konservatif. Outlook makroekonomi bank tersebut mengasumsikan tingkat pengangguran sedikit di bawah 5% pada akhir 2025, tetap pada tingkat itu hingga 2026, yang sedikit lebih pesimis dibandingkan proyeksi Federal Reserve sebesar 4,5% untuk kedua tahun tersebut.
Penawaran Tabungan Hasil Tinggi
Dapatkan 4,10% APY** pada saldo $5.000 atau lebih
Lihat Tawaran ### Dapatkan hingga 4.00% APY dengan Savings Pods
Lihat Penawaran ### Dapatkan hingga 3,80% APY¹ & hingga $300 Bonus Tunai dengan Setoran Langsung
Lihat Tawaran Didukung oleh Money.com - Yahoo mungkin mendapatkan komisi dari tautan di atas. Demikian pula, Bank of America memproyeksikan pertumbuhan PDB 1% di Q4 2025, lebih rendah dari perkiraan lebih optimis Fed sebesar 1,4%.
Singkatnya, cadangan Bank of America saat ini sudah mencerminkan pandangan ekonomi yang hati-hati, sehingga tidak mungkin membangun penyisihan yang signifikan pada Q2 2025. Bank tampaknya sudah mempertimbangkan perlambatan ekonomi yang moderat akhir tahun ini dan hingga 2026.
Prabaca Pendapatan Q2 2025
Analis memperkirakan Bank of America akan memberikan laba sebesar $0.90/saham di Q2 2025, naik 8% dibandingkan tahun sebelumnya. Ini akan menunjukkan perlambatan yang signifikan dari peningkatan tahunan 18% yang diamati pada kuartal pertama 2025.
Saya percaya bahwa proyeksi pertumbuhan EPS 8% terlalu konservatif. Berdasarkan estimasi saya, pembelian kembali saham saja dapat memberikan kontribusi sekitar 5% pertumbuhan EPS. Selain itu, Bank of America kemungkinan akan menaikkan panduan pendapatan bunga bersih (NII), karena Federal Reserve sekarang diperkirakan hanya akan memberikan dua pemotongan suku bunga pada tahun 2025, dibandingkan dengan empat pemotongan yang awalnya diperkirakan bank dalam pandangannya sendiri.
Saya juga mengharapkan kinerja yang sedikit lebih kuat dari divisi Pasar Global, didukung oleh volatilitas pasar yang meningkat pada awal Q2 2025, yang dapat menyumbang $0.02 per saham untuk laba.
Cerita Berlanjut. Singkatnya, saya mengharapkan Bank of America untuk sedikit melampaui perkiraan konsensus laba, didorong oleh penyisihan yang konservatif, revisi NII yang naik, dan sedikit dorongan dari aktivitas perdagangan. Perkiraan saya adalah EPS sekitar $0,92 untuk Q2 2025.
Valuasi Bank of Amerika
Berdasarkan proyeksi saya, Bank of America berada di jalur untuk menghasilkan laba sekitar $3,57 per saham pada tahun 2025, dengan asumsi pertumbuhan konsisten 8% di Q3 dan Q4 tahun 2024. Ini akan diterjemahkan menjadi pengembalian terhadap nilai buku yang dapat diukur sekitar 13% untuk tahun tersebut.
Namun, profitabilitas yang solid ini tampaknya sudah banyak terharga, dengan saham BAC diperdagangkan pada 1,66x nilai buku nyata sebesar $27,12 per saham. Rasio P/E 2025-nya sebesar 12,6x lebih menarik dibandingkan dengan rekan-rekan besar seperti JPMorgan Chase (14,6x), tetapi masih di atas rata-rata bank regional, yang diperdagangkan lebih dekat ke 10,7x pendapatan mendatang.
Melihat ke depan pada tahun 2026, pertumbuhan pendapatan diharapkan akan moderat, tanpa pengulangan angin puyuh Pasar Global dan tekanan potensial dari pemotongan suku bunga Fed yang diantisipasi. Mengingat pandangan ini, saya percaya bahwa peringkat Hold adalah tepat untuk BAC pada tingkat saat ini.
Sikap hati-hati ini juga didukung oleh pengurangan Berkshire Hathaway yang terus-menerus dalam kepemilikan BAC-nya, meskipun saham tersebut tetap menjadi kepemilikan terbesar keempat perusahaan, yang mencakup 10,19% dari portofolio Buffett. Potensi kenaikan yang terbatas menunjukkan bahwa bijaksana untuk tetap netral untuk saat ini.
Apakah Bank of America Layak Beli, Jual, atau Tahan?
Berpaling ke Wall Street, Bank of America memperoleh peringkat konsensus Beli Kuat berdasarkan 18 peringkat Beli dan 2 peringkat Tahan selama tiga bulan terakhir. Perlu dicatat, tidak ada satu pun analis yang bersikap bearish terhadap Bank of America. Target harga rata-rata saham BAC adalah $49,38, yang menyiratkan potensi kenaikan sebesar 9%.
Lihat lebih banyak peringkat analis BAC ## Upside Terbatas untuk Saham BAC Meskipun Prospek Laba yang Solid
Pandangan makroekonomi Bank of America tetap lebih konservatif dibandingkan dengan Federal Reserve, yang menunjukkan bahwa pendapatannya lebih terlindungi jika terjadi perlambatan dalam aktivitas ekonomi AS pada akhir 2025 dan hingga 2026.
Saya memperkirakan BAC akan sedikit melampaui perkiraan pendapatan Q2 2025, didukung oleh pendapatan bunga bersih yang lebih kuat, pembelian kembali saham yang berkelanjutan, dan peningkatan profitabilitas yang moderat dari divisi Pasar Global.
Dengan demikian, saya tetap netral terhadap saham tersebut. Seperti Warren Buffett, yang baru-baru ini mengurangi posisi Berkshire di BAC, saya percaya bahwa profitabilitas solid bank sudah tercermin dalam harga saham, yang diperdagangkan pada 1,66x nilai buku nyata.
Terakhir, sementara analis Wall Street mempertahankan peringkat Beli Kuat, potensi kenaikan yang diimplikasikan sebesar 9,59% menunjukkan imbalan jangka pendek yang terbatas bagi investor baru pada tingkat saat ini.
Pernyataan Penafian & PengungkapanLaporkan Masalah
Konten ini hanya untuk referensi, bukan ajakan atau tawaran. Tidak ada nasihat investasi, pajak, atau hukum yang diberikan. Lihat Penafian untuk pengungkapan risiko lebih lanjut.
Saham Bank of America (BAC) Mendekati Tinggi Rekor Saat Laporan Pendapatan Penting Menjelang
Bank of America (BAC) dijadwalkan untuk melaporkan pendapatan Q2 2025 pada 16 Juli, dengan analis memperkirakan $0.90 per saham, mencerminkan pertumbuhan tahunan yang moderat sebesar 8%. Saya percaya BAC memiliki posisi yang baik untuk melampaui ekspektasi, didukung oleh penyisihan kerugian pinjaman yang konservatif, pembelian kembali saham yang sedang berlangsung, kekuatan di divisi Pasar Globalnya, dan pendapatan bunga bersih yang lebih tinggi di tengah pemotongan suku bunga Federal Reserve yang lebih lambat dari yang diharapkan.
Investasi Percaya Diri Dimulai Di Sini:
Saham BAC saat ini diperdagangkan di $45, dalam jarak yang dapat dijangkau dari harga tertinggi sepanjang masa sebesar $47 per saham. Dengan adanya resistensi yang jelas, saham BAC akan memerlukan katalis yang kuat untuk membuat kemajuan lebih lanjut di atas $50 per saham.
Mengingat kurangnya katalis yang jelas, saya tetap Netral pada saham BAC. Saat ini diperdagangkan pada 1,66x nilai buku yang nyata dan 12,6x pendapatan 2025—penilaian yang lebih rendah daripada rekan-rekan seperti JPMorgan Chase (JPM), tetapi masih lebih tinggi daripada banyak bank regional AS.
Asumsi Makroekonomi yang Mendukung Sentimen BAC
Menuju Q2 2025, penyediaan Bank of America tampak sangat konservatif. Outlook makroekonomi bank tersebut mengasumsikan tingkat pengangguran sedikit di bawah 5% pada akhir 2025, tetap pada tingkat itu hingga 2026, yang sedikit lebih pesimis dibandingkan proyeksi Federal Reserve sebesar 4,5% untuk kedua tahun tersebut.
Penawaran Tabungan Hasil Tinggi
Dapatkan 4,10% APY** pada saldo $5.000 atau lebih
Lihat Tawaran ### Dapatkan hingga 4.00% APY dengan Savings Pods
Lihat Penawaran ### Dapatkan hingga 3,80% APY¹ & hingga $300 Bonus Tunai dengan Setoran Langsung
Lihat Tawaran Didukung oleh Money.com - Yahoo mungkin mendapatkan komisi dari tautan di atas. Demikian pula, Bank of America memproyeksikan pertumbuhan PDB 1% di Q4 2025, lebih rendah dari perkiraan lebih optimis Fed sebesar 1,4%.
Singkatnya, cadangan Bank of America saat ini sudah mencerminkan pandangan ekonomi yang hati-hati, sehingga tidak mungkin membangun penyisihan yang signifikan pada Q2 2025. Bank tampaknya sudah mempertimbangkan perlambatan ekonomi yang moderat akhir tahun ini dan hingga 2026.
Prabaca Pendapatan Q2 2025
Analis memperkirakan Bank of America akan memberikan laba sebesar $0.90/saham di Q2 2025, naik 8% dibandingkan tahun sebelumnya. Ini akan menunjukkan perlambatan yang signifikan dari peningkatan tahunan 18% yang diamati pada kuartal pertama 2025.
Saya percaya bahwa proyeksi pertumbuhan EPS 8% terlalu konservatif. Berdasarkan estimasi saya, pembelian kembali saham saja dapat memberikan kontribusi sekitar 5% pertumbuhan EPS. Selain itu, Bank of America kemungkinan akan menaikkan panduan pendapatan bunga bersih (NII), karena Federal Reserve sekarang diperkirakan hanya akan memberikan dua pemotongan suku bunga pada tahun 2025, dibandingkan dengan empat pemotongan yang awalnya diperkirakan bank dalam pandangannya sendiri.
Saya juga mengharapkan kinerja yang sedikit lebih kuat dari divisi Pasar Global, didukung oleh volatilitas pasar yang meningkat pada awal Q2 2025, yang dapat menyumbang $0.02 per saham untuk laba.
Cerita Berlanjut. Singkatnya, saya mengharapkan Bank of America untuk sedikit melampaui perkiraan konsensus laba, didorong oleh penyisihan yang konservatif, revisi NII yang naik, dan sedikit dorongan dari aktivitas perdagangan. Perkiraan saya adalah EPS sekitar $0,92 untuk Q2 2025.
Valuasi Bank of Amerika
Berdasarkan proyeksi saya, Bank of America berada di jalur untuk menghasilkan laba sekitar $3,57 per saham pada tahun 2025, dengan asumsi pertumbuhan konsisten 8% di Q3 dan Q4 tahun 2024. Ini akan diterjemahkan menjadi pengembalian terhadap nilai buku yang dapat diukur sekitar 13% untuk tahun tersebut.
Namun, profitabilitas yang solid ini tampaknya sudah banyak terharga, dengan saham BAC diperdagangkan pada 1,66x nilai buku nyata sebesar $27,12 per saham. Rasio P/E 2025-nya sebesar 12,6x lebih menarik dibandingkan dengan rekan-rekan besar seperti JPMorgan Chase (14,6x), tetapi masih di atas rata-rata bank regional, yang diperdagangkan lebih dekat ke 10,7x pendapatan mendatang.
Melihat ke depan pada tahun 2026, pertumbuhan pendapatan diharapkan akan moderat, tanpa pengulangan angin puyuh Pasar Global dan tekanan potensial dari pemotongan suku bunga Fed yang diantisipasi. Mengingat pandangan ini, saya percaya bahwa peringkat Hold adalah tepat untuk BAC pada tingkat saat ini.
Sikap hati-hati ini juga didukung oleh pengurangan Berkshire Hathaway yang terus-menerus dalam kepemilikan BAC-nya, meskipun saham tersebut tetap menjadi kepemilikan terbesar keempat perusahaan, yang mencakup 10,19% dari portofolio Buffett. Potensi kenaikan yang terbatas menunjukkan bahwa bijaksana untuk tetap netral untuk saat ini.
Apakah Bank of America Layak Beli, Jual, atau Tahan?
Berpaling ke Wall Street, Bank of America memperoleh peringkat konsensus Beli Kuat berdasarkan 18 peringkat Beli dan 2 peringkat Tahan selama tiga bulan terakhir. Perlu dicatat, tidak ada satu pun analis yang bersikap bearish terhadap Bank of America. Target harga rata-rata saham BAC adalah $49,38, yang menyiratkan potensi kenaikan sebesar 9%.
Lihat lebih banyak peringkat analis BAC ## Upside Terbatas untuk Saham BAC Meskipun Prospek Laba yang Solid
Pandangan makroekonomi Bank of America tetap lebih konservatif dibandingkan dengan Federal Reserve, yang menunjukkan bahwa pendapatannya lebih terlindungi jika terjadi perlambatan dalam aktivitas ekonomi AS pada akhir 2025 dan hingga 2026.
Saya memperkirakan BAC akan sedikit melampaui perkiraan pendapatan Q2 2025, didukung oleh pendapatan bunga bersih yang lebih kuat, pembelian kembali saham yang berkelanjutan, dan peningkatan profitabilitas yang moderat dari divisi Pasar Global.
Dengan demikian, saya tetap netral terhadap saham tersebut. Seperti Warren Buffett, yang baru-baru ini mengurangi posisi Berkshire di BAC, saya percaya bahwa profitabilitas solid bank sudah tercermin dalam harga saham, yang diperdagangkan pada 1,66x nilai buku nyata.
Terakhir, sementara analis Wall Street mempertahankan peringkat Beli Kuat, potensi kenaikan yang diimplikasikan sebesar 9,59% menunjukkan imbalan jangka pendek yang terbatas bagi investor baru pada tingkat saat ini.
Pernyataan Penafian & PengungkapanLaporkan Masalah
Lihat Komentar