アファーム・ホールディングス株式会社 AFRM と ソフィ・テクノロジーズ株式会社 SOFI は、急速に進化するフィンテック分野で際立った存在です。両社は、テクノロジー駆動の金融ソリューションを通じて、Z世代やミレニアル世代、さらには年配の消費者にも対応しています。アファームは主に、購入時の資金調達を中心にした「今買って後で払う」(“BNPL”)モデルに焦点を当てていますが、ソフィは融資、投資、銀行業務、テクノロジーインフラを含むより広範なプラットフォームを運営しています。
デジタル金融サービスがより競争的になり、投資家がスケーラブルな利益を求めている今、これらの2つの破壊的なプレイヤーを横並びで検討するのに最適な時期です。彼らのファンダメンタルズ、実行戦略、市場ポジショニングを詳しく見て、現在どちらがより強い成長ポテンシャルを持っているかを見てみましょう。
Affirmは急成長を遂げています。2025年度第3四半期の決算では、同社は783.1百万ドルの収益を上げ、前年同期比で36%増加し、調整後のEPSは1セントとなり、Zacksコンセンサス予想を大きく上回りました。Affirmは長い間赤字で運営されてきましたが、2025年度第2四半期以降、スケールと規律ある成長が最終的な結果に結びつくことを示しました。経営陣は通年のガイダンスも引き上げ、収益は現在、31.63億ドルから31.93億ドルの範囲になると予想されており、以前の見通しの31.3億ドルから31.9億ドルを上回っています。
Affirm Holdings, Inc. 価格、コンセンサス、EPSサプライズ Affirm Holdings, Inc. price-consensus-eps-surprise-chart |Affirm Holdings, Inc. 見積もり
Affirmの成功は、ShopifyやApple Pay、Amazon、FISなどの拡大する商業パートナーシップと、カナダ、イギリス、西ヨーロッパを含む国際的な存在感の増大に根ざしています。同社のテクノロジープラットフォームは、eコマースのチェックアウトにシームレスに統合されており、競争が激化するBNPL分野でAffirmが市場シェアを拡大するのに役立っています。2025会計年度の調整後営業マージンは23-23.6%になると予想されています。
アファームのユニットエコノミクス、パートナーシップの拡大、そして厳格なコスト構造への注力は、ますます魅力的なフィンテック成長ストーリーとなっています。同社は、2025年に投資家が見たいと考えていること、すなわち利益を伴う成長を実現しています。
Affirmは、従業員の生産性を向上させるために、AIをますます活用しており、高いボリュームの毎日の顧客とのやり取りを迅速かつ正確に管理する大規模な言語モデル搭載のチャットボットを使用しています。同社はまた、商人が顧客獲得を最適化できるよう支援する高度なツールを立ち上げる計画も立てています。これにより、取引の両側に価値を創出します。
ストーリーは続きますリスク管理において強力な実績を持つアファームは、上昇するローン発行を支援するために長期的な資金調達関係を拡大し続けています。すでに150以上の多様な資本パートナーによって裏付けられた122.5億ドルに達する24件の資産担保証券化を完了しており、その資金ネットワークの深さと回復力を強調しています。
SoFi Technologiesも目覚ましい業績を上げています。2025年第1四半期には、前年同期比33%増の7億7,070万ドルの過去最高の収益を達成し、純利益は200%以上急増して7,150万ドルとなりました。会員数の増加は依然として堅調で、この四半期には80万人以上の新規ユーザーが追加され、合計でなんと1,090万人に達しました。SoFiの多面的なモデルは、銀行、融資、投資、さらにはフィンテックインフラストラクチャ(through Galileo)にまで及び、複数の業種で価値を獲得できる多様なビジネスを生み出しました。
SoFiテクノロジーズ株式会社の価格、コンセンサスおよびEPSサプライズ SoFiテクノロジーズ株式会社の価格-コンセンサス-EPSサプライズ-チャート | SoFiテクノロジーズ株式会社の引用
さらに、SoFiの調整後EBITDAは第一四半期に2億1,030万ドルに達し、健全な27%のマージンを反映しており、同社は年間のガイダンスを引き上げました。製品の拡大したスイートとクロスセル能力は、SoFiをデジタルファイナンス分野のバランスの取れたプレーヤーとして位置付けています。しかし、同社の広範な範囲は、より大きな複雑さも導入します。同時に多くのビジネスラインで実行するには、卓越した調整が必要です。
SoFiの無担保個人ローンへの大きな依存は、その融資ポートフォリオの約70%を占めており、潜在的な経済的ストレスに直面した際の成長の持続可能性について懸念を引き起こしています。この集中は、特に2025年第1四半期の無担保個人ローンの借り手レベルの延滞率が3.49%であったことを考えると、会社に対して高い信用リスクをもたらします。
SoFiの流動性は厳しいようで、2025年3月31日の時点で現在の負債が279億ドル、現金が27億ドルしかなく、現在比率は0.8で、業界平均を下回っています。これは、短期の義務を満たすための柔軟性が限られていることを示唆しています。それに対して、Affirmの強力な現在比率11.5は、短期的な財務健康が大幅に強いことを際立たせています。
Zacksの推定によると、Affirmは急上昇の軌道に乗っています。Zacksのコンセンサス推定によれば、AFRMの2025年度の売上高とEPSは、それぞれ前年比37%および101.8%の改善を示唆しています。EPSの推定値は過去60日間で上昇傾向にあります。(市場を動かすニュースに先んじるためにZacksの決算カレンダーをご覧ください。)
ザックス・インベストメント・リサーチ 画像出典: ザックス・インベストメント・リサーチ
対照的に、SoFiも利益の成長が期待されていますが、勢いはAFRMにあります。SoFiの2025年の売上高とEPSに関するコンセンサス予想は、それぞれ前年同期比で26.2%と80%の増加を示唆しています。EPSの予想は過去60日間で上昇傾向にあります。
年初来の期間中、AFRMの株は9.8%上昇し、SOFIは8.9%の成長を見せました。この間、S&P 500指数は2.9%成長しました。Affirmはまた、短期的なモメンタムが強く、1ヶ月の上昇率は32%で、SoFiの25.9%と比較して優れています。全体として、今年のこれまでのAffirmの優れたパフォーマンスは、より良い収益の可視性と市場のセンチメントによって推進されており、SoFiに対してわずかな優位性を与えています。
ザックス投資研究 画像出典: ザックス投資研究
AFRMは現在、先行12ヶ月のP/Sが5.49倍で取引されており、SOFIの5.15倍よりも高いです。SoFiは一見安価に見えますが、文脈を考慮することが重要です：Affirmは急速に成長しており、利益を上げているため、投資家にはその基盤となる経済性と成長の可能性に自信を与えています。それに対してSoFiは、より広範だがより複雑なビジネスモデルを持っており、市場はそれを相対的に控えめに評価しています。これは、運営の多様化と実行リスクを反映しているのかもしれません。
AffirmとSoFiは、強力な成長物語を持つ際立ったフィンテック革新者ですが、Affirmは現在、さらなる成長の余地があります。Affirmは52週高値の$82.53から18.9%下落しており、一方でSoFiは52週高値の$18.42から9%の距離にあります。AFRMは利益性への決定的な転換を示し、堅調な収益成長を達成し、規律ある実行でマーチャントエコシステムを拡大し続けています。AI統合、リスク管理された貸付、深い資本パートナーネットワークが長期的なスケーラビリティを支えています。対照的に、SoFiの広範なプラットフォームは、特に無担保個人ローンにおいて、より大きな複雑さと信用集中リスクを伴います。流動性の圧力と低い当座比率は、さらなる慎重さを加えています。
より強い収益の勢い、優れた短期流動性、そして tractionを得ている集中したビジネスモデルを持つAffirmは、フィンテック株の中でより魅力的な上昇ポテンシャルを持つ企業として際立っていますが、現在のところ、各社はZacks Rank #3 (Hold)を保持しています。
今日のザックス#1ランク(ストロングバイ)株の完全リストはここで見ることができます。
Zacks Investment Researchからの最新の推奨事項を知りたいですか？今日は、次の30日間のための7つのベスト株をダウンロードできます。この無料レポートを取得するにはクリックしてください。
Affirm Holdings, Inc. (AFRM):フリーストック分析レポート
SoFi Technologies, Inc. (SOFI):無料株式分析レポート
この記事はもともとZacks Investment Research(zacks.com)に掲載されました。
ザックス・インベストメント・リサーチ
コメントを見る
33041 人気度
46669 人気度
19632 人気度
29792335 人気度
10716534 人気度
11183715 人気度
11560566 人気度
9059816 人気度
13152320 人気度
フィンテックの成長を探していますか？AffirmとSoFiの比較はこちらです
アファーム・ホールディングス株式会社 AFRM と ソフィ・テクノロジーズ株式会社 SOFI は、急速に進化するフィンテック分野で際立った存在です。両社は、テクノロジー駆動の金融ソリューションを通じて、Z世代やミレニアル世代、さらには年配の消費者にも対応しています。アファームは主に、購入時の資金調達を中心にした「今買って後で払う」(“BNPL”)モデルに焦点を当てていますが、ソフィは融資、投資、銀行業務、テクノロジーインフラを含むより広範なプラットフォームを運営しています。
デジタル金融サービスがより競争的になり、投資家がスケーラブルな利益を求めている今、これらの2つの破壊的なプレイヤーを横並びで検討するのに最適な時期です。彼らのファンダメンタルズ、実行戦略、市場ポジショニングを詳しく見て、現在どちらがより強い成長ポテンシャルを持っているかを見てみましょう。
アファームのケース
Affirmは急成長を遂げています。2025年度第3四半期の決算では、同社は783.1百万ドルの収益を上げ、前年同期比で36%増加し、調整後のEPSは1セントとなり、Zacksコンセンサス予想を大きく上回りました。Affirmは長い間赤字で運営されてきましたが、2025年度第2四半期以降、スケールと規律ある成長が最終的な結果に結びつくことを示しました。経営陣は通年のガイダンスも引き上げ、収益は現在、31.63億ドルから31.93億ドルの範囲になると予想されており、以前の見通しの31.3億ドルから31.9億ドルを上回っています。
Affirm Holdings, Inc. の価格、コンセンサスおよびEPSサプライズ
Affirm Holdings, Inc. 価格、コンセンサス、EPSサプライズ Affirm Holdings, Inc. price-consensus-eps-surprise-chart |Affirm Holdings, Inc. 見積もり
Affirmの成功は、ShopifyやApple Pay、Amazon、FISなどの拡大する商業パートナーシップと、カナダ、イギリス、西ヨーロッパを含む国際的な存在感の増大に根ざしています。同社のテクノロジープラットフォームは、eコマースのチェックアウトにシームレスに統合されており、競争が激化するBNPL分野でAffirmが市場シェアを拡大するのに役立っています。2025会計年度の調整後営業マージンは23-23.6%になると予想されています。
アファームのユニットエコノミクス、パートナーシップの拡大、そして厳格なコスト構造への注力は、ますます魅力的なフィンテック成長ストーリーとなっています。同社は、2025年に投資家が見たいと考えていること、すなわち利益を伴う成長を実現しています。
Affirmは、従業員の生産性を向上させるために、AIをますます活用しており、高いボリュームの毎日の顧客とのやり取りを迅速かつ正確に管理する大規模な言語モデル搭載のチャットボットを使用しています。同社はまた、商人が顧客獲得を最適化できるよう支援する高度なツールを立ち上げる計画も立てています。これにより、取引の両側に価値を創出します。
ストーリーは続きますリスク管理において強力な実績を持つアファームは、上昇するローン発行を支援するために長期的な資金調達関係を拡大し続けています。すでに150以上の多様な資本パートナーによって裏付けられた122.5億ドルに達する24件の資産担保証券化を完了しており、その資金ネットワークの深さと回復力を強調しています。
SoFiのケース
SoFi Technologiesも目覚ましい業績を上げています。2025年第1四半期には、前年同期比33%増の7億7,070万ドルの過去最高の収益を達成し、純利益は200%以上急増して7,150万ドルとなりました。会員数の増加は依然として堅調で、この四半期には80万人以上の新規ユーザーが追加され、合計でなんと1,090万人に達しました。SoFiの多面的なモデルは、銀行、融資、投資、さらにはフィンテックインフラストラクチャ(through Galileo)にまで及び、複数の業種で価値を獲得できる多様なビジネスを生み出しました。
SoFi Technologies, Inc. 価格、コンセンサス、EPSサプライズ
SoFiテクノロジーズ株式会社の価格、コンセンサスおよびEPSサプライズ SoFiテクノロジーズ株式会社の価格-コンセンサス-EPSサプライズ-チャート | SoFiテクノロジーズ株式会社の引用
さらに、SoFiの調整後EBITDAは第一四半期に2億1,030万ドルに達し、健全な27%のマージンを反映しており、同社は年間のガイダンスを引き上げました。製品の拡大したスイートとクロスセル能力は、SoFiをデジタルファイナンス分野のバランスの取れたプレーヤーとして位置付けています。しかし、同社の広範な範囲は、より大きな複雑さも導入します。同時に多くのビジネスラインで実行するには、卓越した調整が必要です。
SoFiの無担保個人ローンへの大きな依存は、その融資ポートフォリオの約70%を占めており、潜在的な経済的ストレスに直面した際の成長の持続可能性について懸念を引き起こしています。この集中は、特に2025年第1四半期の無担保個人ローンの借り手レベルの延滞率が3.49%であったことを考えると、会社に対して高い信用リスクをもたらします。
SoFiの流動性は厳しいようで、2025年3月31日の時点で現在の負債が279億ドル、現金が27億ドルしかなく、現在比率は0.8で、業界平均を下回っています。これは、短期の義務を満たすための柔軟性が限られていることを示唆しています。それに対して、Affirmの強力な現在比率11.5は、短期的な財務健康が大幅に強いことを際立たせています。
AFRMとSOFIのZacks予想の比較はどうなっていますか？
Zacksの推定によると、Affirmは急上昇の軌道に乗っています。Zacksのコンセンサス推定によれば、AFRMの2025年度の売上高とEPSは、それぞれ前年比37%および101.8%の改善を示唆しています。EPSの推定値は過去60日間で上昇傾向にあります。(市場を動かすニュースに先んじるためにZacksの決算カレンダーをご覧ください。)
ザックス・インベストメント・リサーチ 画像出典: ザックス・インベストメント・リサーチ
対照的に、SoFiも利益の成長が期待されていますが、勢いはAFRMにあります。SoFiの2025年の売上高とEPSに関するコンセンサス予想は、それぞれ前年同期比で26.2%と80%の増加を示唆しています。EPSの予想は過去60日間で上昇傾向にあります。
ザックス・インベストメント・リサーチ 画像出典: ザックス・インベストメント・リサーチ
価格パフォーマンス比較
年初来の期間中、AFRMの株は9.8%上昇し、SOFIは8.9%の成長を見せました。この間、S&P 500指数は2.9%成長しました。Affirmはまた、短期的なモメンタムが強く、1ヶ月の上昇率は32%で、SoFiの25.9%と比較して優れています。全体として、今年のこれまでのAffirmの優れたパフォーマンスは、より良い収益の可視性と市場のセンチメントによって推進されており、SoFiに対してわずかな優位性を与えています。
価格パフォーマンス – AFRM, SOFI & S&P 500
ザックス投資研究 画像出典: ザックス投資研究
バリュエーション: AFRM vs. SOFI
AFRMは現在、先行12ヶ月のP/Sが5.49倍で取引されており、SOFIの5.15倍よりも高いです。SoFiは一見安価に見えますが、文脈を考慮することが重要です：Affirmは急速に成長しており、利益を上げているため、投資家にはその基盤となる経済性と成長の可能性に自信を与えています。それに対してSoFiは、より広範だがより複雑なビジネスモデルを持っており、市場はそれを相対的に控えめに評価しています。これは、運営の多様化と実行リスクを反映しているのかもしれません。
ザックス投資研究 画像出典: ザックス投資研究
最後の言葉
AffirmとSoFiは、強力な成長物語を持つ際立ったフィンテック革新者ですが、Affirmは現在、さらなる成長の余地があります。Affirmは52週高値の$82.53から18.9%下落しており、一方でSoFiは52週高値の$18.42から9%の距離にあります。AFRMは利益性への決定的な転換を示し、堅調な収益成長を達成し、規律ある実行でマーチャントエコシステムを拡大し続けています。AI統合、リスク管理された貸付、深い資本パートナーネットワークが長期的なスケーラビリティを支えています。対照的に、SoFiの広範なプラットフォームは、特に無担保個人ローンにおいて、より大きな複雑さと信用集中リスクを伴います。流動性の圧力と低い当座比率は、さらなる慎重さを加えています。
より強い収益の勢い、優れた短期流動性、そして tractionを得ている集中したビジネスモデルを持つAffirmは、フィンテック株の中でより魅力的な上昇ポテンシャルを持つ企業として際立っていますが、現在のところ、各社はZacks Rank #3 (Hold)を保持しています。
今日のザックス#1ランク(ストロングバイ)株の完全リストはここで見ることができます。
Zacks Investment Researchからの最新の推奨事項を知りたいですか？今日は、次の30日間のための7つのベスト株をダウンロードできます。この無料レポートを取得するにはクリックしてください。
Affirm Holdings, Inc. (AFRM):フリーストック分析レポート
SoFi Technologies, Inc. (SOFI):無料株式分析レポート
この記事はもともとZacks Investment Research(zacks.com)に掲載されました。
ザックス・インベストメント・リサーチ
コメントを見る