Insights do mercado de criptomoedas: Bitcoin ultrapassa a barreira dos 110 mil, Ethereum se aproxima do nível de resistência chave

Observação do Mercado

Os EUA prorrogam o período de suspensão das tarifas até 1 de agosto, mas ameaçam novamente aumentar os impostos sobre os produtos importados dos principais parceiros comerciais, gerando preocupações contínuas do mercado sobre o nível final das tarifas. As tarifas atualmente em vigor equivalem a uma receita tributária de 1,5% do PIB sobre os importadores americanos, com uma receita anual de tarifas superior a 300 bilhões de dólares. Espera-se que o efeito retardado sobre a inflação se manifeste nos dados do IPC de julho, que serão divulgados em agosto. Este atraso é resultado do amortecimento dos estoques das empresas, da lenta transmissão dos preços dos bens intermediários e do mecanismo de amostragem bimestral do IPC; a experiência histórica indica que uma tarifa geral de 10% leva de 2 a 3 meses para se refletir completamente no índice de preços.

Em termos de política monetária, o Federal Reserve enfrenta um dilema: a expectativa de inflação a um ano caiu para 3%, mas as pressões em itens como custos de saúde e propinas universitárias ainda são significativas. Ao mesmo tempo, o mercado de trabalho apresenta sinais contraditórios, com a preocupação com o desemprego a diminuir, mas a dificuldade de reemprego a aumentar.

Com a entrada em vigor do "Regulamento das Stablecoins" em Hong Kong prevista para agosto, o mercado aguarda com expectativa os dividendos de conformidade que um quadro regulatório claro pode trazer. Um analista apontou que algumas ações de conceitos de stablecoin em Hong Kong duplicaram recentemente, refletindo uma forte expectativa do mercado. O quadro regulatório abrangerá requisitos fundamentais como combate à lavagem de dinheiro e auditoria de reservas, e as primeiras licenças a serem emitidas ainda este ano podem reconfigurar o cenário competitivo do setor. No entanto, para que as stablecoins possam revolucionar o sistema de pagamento tradicional, ainda precisam superar três obstáculos: o mecanismo de distribuição de interesses entre instituições financeiras e empresas de tecnologia, a dificuldade de coordenação regulatória transfronteiriça e os testes de estresse da risco sistêmico sob condições de mercado extremas.

O mercado de criptomoedas está passando por um estágio crucial de quebra técnica e validação de ciclo, com as duas partes competindo ferozmente na faixa de 110 mil dólares. Se o preço não conseguir superar este nível de resistência, pode rapidamente recuar para 100 mil dólares; por outro lado, há esperança de atingir 120 mil dólares. Alguns analistas, combinando a tendência da oferta monetária M2, acreditam que o Bitcoin pode subir para a faixa entre 120 mil e 125 mil dólares na próxima fase. Em um período de tempo mais longo, o pico deste ciclo de alta pode ocorrer entre meados de setembro e meados de outubro de 2025.

No que diz respeito ao Ethereum, está a aproximar-se do nível de resistência triangular de 2630 dólares após ultrapassar os 2600 dólares no site, recomendando-se prestar atenção às alterações no volume de transações para confirmar a tendência. O otimismo do mercado em relação ao Ethereum também se reflete nas ações das empresas listadas que detêm tokens relacionados, com várias ações de empresas associadas a registarem aumentos significativos.

No mercado de moedas alternativas, um DEX anunciou a migração das transações na Arbitrum para outra rede, eliminando gradualmente o token nativo, resultando em uma queda de 60% no valor desse token em 24 horas. Apesar da disputa de tokens dentro de um determinado ecossistema ainda estar em andamento, os tokens relacionados sofreram uma correção de mais de 30%, mostrando que o mercado carece temporariamente de uma nova narrativa sustentável.

Dados Chave (até 9 de julho, 12:00 HKT)

• Bitcoin: 108,513 dólares (desde o início do ano +15,99%), volume de negociação à vista diário 21,324 milhões de dólares
• Ethereum: 2,600.10 dólares (desde o início do ano -22.06%), volume de negociação à vista diário de 15.521 milhões de dólares
• Índice de medo e ganância: 67 (ganância)
• Média de GAS: BTC: 0,52 sat/vB, ETH: 0,3 Gwei
• Participação de mercado: BTC 64,2%, ETH 9,3%
• 24 horas de proporção long/short do BTC: 0.9728
• Variação do setor: O setor DeFi subiu 2,89%; O setor L2 subiu 2,78%
• Dados de liquidação nas últimas 24 horas: um total de 59563 pessoas foram liquidadas em todo o mundo, com um montante total de liquidações de 121 milhões de dólares, dos quais 22,3 milhões de dólares em BTC, 34,98 milhões de dólares em ETH e 5,35 milhões de dólares em MAGIC.
• Canal de tendência de médio a longo prazo do BTC: linha superior do canal (108964,14 dólares), linha inferior do canal (106806,44 dólares)
• Canal de tendência de médio a longo prazo do ETH: linha superior do canal (2545.01 dólares), linha inferior do canal (2494.61 dólares)

Fluxo de ETF (até 8 de julho)

• Bitcoin ETF: +8008 dólares, fluxo líquido contínuo de 4 dias
• ETF de Ethereum: +4663,08 mil dólares, fluxo líquido contínuo de 3 dias

Perspectivas de Hoje

• O Federal Reserve irá divulgar a ata da reunião de política monetária (10 de julho às 02:00)
• O membro do FOMC de 2025, o presidente do Fed de St. Louis, Musalem, fará um discurso sobre a economia americana e a política monetária (10 de julho, 21:00)
• O número de pedidos iniciais de subsídio de desemprego nos EUA para a semana até 5 de julho é estimado em 235.000 (10 de julho, 20:30)

Maiores variações nas 500 maiores capitalizações de mercado

1. Treasure (MAGIC) subiu 46,05%
2. Banana Para Escala (BANANAS31) subiu 31,92%
3. Zebec Network (ZBCN) subiu 16.77%
4. Cronos (CRO) subiu 16,70%
5. VVS Finance (VVS) subiu 15,75%

Notícias em Destaque

• Uma conhecida instituição de investimento já liquidou sua posição em COMP e hoje transferiu mais 400 mil COMP para a plataforma de negociação.
• Um emissor de stablecoin detém 8 mil milhões de dólares em ouro em um cofre secreto na Suíça
• Conselho Mundial de Ouro: ETFs de ouro globais aumentaram 38 bilhões de dólares no primeiro semestre, com um volume médio diário de negociação atingindo um recorde semestral.
• Uma empresa cotada na bolsa comprou 7689 ETH na semana passada, totalizando mais de 200000 moedas e recebendo 322 recompensas de staking de Ethereum.
• A empresa listada na bolsa de Hong Kong, Jin Yong Investment, subiu mais de 600%, e anunciou anteriormente uma parceria com uma certa empresa para a criação de uma moeda estável.
• "Comerciantes de Yiwu começam a aceitar stablecoins" ocupou o 4º lugar na lista de tendências do Baidu
• O número de endereços que detêm um determinado token está prestes a ultrapassar 1 milhão, e nesse momento serão destruídos 1 trilhão de moedas.
• A empresa de imóveis listada Murano pretende estabelecer uma reserva de Bitcoin através de uma transação de ações de 500 milhões de dólares.
• Uma empresa cotada vendeu 280 Bitcoins e usou os fundos para comprar Éter
• A empresa listada GameSquare levantou 8 milhões de dólares para iniciar uma estratégia de gestão de fundos em Éter.