Le ratio des futures au comptant de Bitcoin a atteint des niveaux vus pour la dernière fois à la fin de 2022, reflétant un marché dirigé par une accumulation directe au comptant.
Un faible ratio entre les futures et le spot indique une réduction de la dépendance aux positions de futures à effet de levier, signalant un rallye soutenu par des participants du marché spot à long terme.
Les modèles historiques montrent que des niveaux de ratio similaires ont précédé des rallyes soutenus du prix du Bitcoin, avec des achats au comptant fournissant liquidité et stabilité des prix.
Les données sur le ratio des contrats à terme Bitcoin par rapport au marché au comptant suggèrent que l'élan actuel du marché est principalement soutenu par des achats au comptant directs plutôt que par des positions de trading à effet de levier. Cette tendance reflète des conditions observées pour la dernière fois avant le fort rallye de Bitcoin à la fin de 2022.
Ratio Futures/Spot à des niveaux bas du cycle
L'analyste crypto BitBull a partagé des données indiquant que le ratio des contrats à terme Bitcoin par rapport au marché au comptant est tombé à des niveaux enregistrés pour la dernière fois lors du creux du cycle précédent du marché. Ce paramètre mesure la part de l'exposition du marché provenant des contrats à terme à effet de levier par rapport à l'achat réel au comptant.
Un ratio élevé indique que l'action des prix est dominée par des traders utilisant l'effet de levier, ce qui peut rapidement se défaire si des positions sont liquidées. À l'inverse, un faible ratio reflète une forte activité de la part des acheteurs accumulant directement des Bitcoin via le marché au comptant.
Les acheteurs au comptant stimulent l'élan actuel
Selon l'analyse partagée, le faible ratio d'aujourd'hui suggère que les gains de prix actuels sont soutenus par la demande du marché au comptant plutôt que par des positions longues à effet de levier spéculatives. Les acheteurs au comptant ont généralement des périodes de détention plus longues et sont moins vulnérables aux liquidations soudaines.
BitBull a noté qu'à la fin de 2022, un ratio similaire avait précédé un rallye soutenu de Bitcoin. À ce moment-là, l'accumulation au comptant a fourni une base stable pour l'appréciation des prix malgré la volatilité à court terme.
Ce modèle se répète sur le marché actuel, où la liquidité des achats directs contribue à la résilience des prix. L'absence de levier excessif réduit le risque de fortes baisses causées par des liquidations de futures en cascade.
Potentiel de force continue du marché
Bien qu'aucune prévision n'ait été directement énoncée, les tendances historiques indiquent qu'une forte demande au comptant peut créer des conditions pour un mouvement ascendant soutenu. Le ratio actuel des contrats à terme par rapport au comptant suggère une base de liquidité profonde, offrant une stabilité pendant les fluctuations du marché.
Les observateurs du marché suivant ce ratio le considèrent comme une mesure précieuse de la force sous-jacente de l'action du prix de Bitcoin. Si les achats au comptant continuent de dominer, cela peut signaler que le rallye actuel a encore de la place pour s'étendre.
Pour l'instant, le faible ratio des futures au comptant positionne le marché dans un état associé pour la dernière fois au début d'une tendance haussière majeure, propulsée par des acheteurs déterminés à maintenir leurs positions.
Le post Le ratio Futures au comptant de Bitcoin tombe à des niveaux de 2022, les acheteurs au comptant mènent la montée du marché apparaît sur Crypto Front News. Visitez notre site web pour lire d'autres articles intéressants sur la cryptomonnaie, la technologie blockchain et les actifs numériques.
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
Le ratio des contrats à terme Bitcoin au comptant tombe à des niveaux de 2022, les acheteurs au comptant mènent la hausse du marché
Le ratio des futures au comptant de Bitcoin a atteint des niveaux vus pour la dernière fois à la fin de 2022, reflétant un marché dirigé par une accumulation directe au comptant.
Un faible ratio entre les futures et le spot indique une réduction de la dépendance aux positions de futures à effet de levier, signalant un rallye soutenu par des participants du marché spot à long terme.
Les modèles historiques montrent que des niveaux de ratio similaires ont précédé des rallyes soutenus du prix du Bitcoin, avec des achats au comptant fournissant liquidité et stabilité des prix.
Les données sur le ratio des contrats à terme Bitcoin par rapport au marché au comptant suggèrent que l'élan actuel du marché est principalement soutenu par des achats au comptant directs plutôt que par des positions de trading à effet de levier. Cette tendance reflète des conditions observées pour la dernière fois avant le fort rallye de Bitcoin à la fin de 2022.
Ratio Futures/Spot à des niveaux bas du cycle
L'analyste crypto BitBull a partagé des données indiquant que le ratio des contrats à terme Bitcoin par rapport au marché au comptant est tombé à des niveaux enregistrés pour la dernière fois lors du creux du cycle précédent du marché. Ce paramètre mesure la part de l'exposition du marché provenant des contrats à terme à effet de levier par rapport à l'achat réel au comptant.
Un ratio élevé indique que l'action des prix est dominée par des traders utilisant l'effet de levier, ce qui peut rapidement se défaire si des positions sont liquidées. À l'inverse, un faible ratio reflète une forte activité de la part des acheteurs accumulant directement des Bitcoin via le marché au comptant.
Les acheteurs au comptant stimulent l'élan actuel
Selon l'analyse partagée, le faible ratio d'aujourd'hui suggère que les gains de prix actuels sont soutenus par la demande du marché au comptant plutôt que par des positions longues à effet de levier spéculatives. Les acheteurs au comptant ont généralement des périodes de détention plus longues et sont moins vulnérables aux liquidations soudaines.
BitBull a noté qu'à la fin de 2022, un ratio similaire avait précédé un rallye soutenu de Bitcoin. À ce moment-là, l'accumulation au comptant a fourni une base stable pour l'appréciation des prix malgré la volatilité à court terme.
Ce modèle se répète sur le marché actuel, où la liquidité des achats directs contribue à la résilience des prix. L'absence de levier excessif réduit le risque de fortes baisses causées par des liquidations de futures en cascade.
Potentiel de force continue du marché
Bien qu'aucune prévision n'ait été directement énoncée, les tendances historiques indiquent qu'une forte demande au comptant peut créer des conditions pour un mouvement ascendant soutenu. Le ratio actuel des contrats à terme par rapport au comptant suggère une base de liquidité profonde, offrant une stabilité pendant les fluctuations du marché.
Les observateurs du marché suivant ce ratio le considèrent comme une mesure précieuse de la force sous-jacente de l'action du prix de Bitcoin. Si les achats au comptant continuent de dominer, cela peut signaler que le rallye actuel a encore de la place pour s'étendre.
Pour l'instant, le faible ratio des futures au comptant positionne le marché dans un état associé pour la dernière fois au début d'une tendance haussière majeure, propulsée par des acheteurs déterminés à maintenir leurs positions.
Le post Le ratio Futures au comptant de Bitcoin tombe à des niveaux de 2022, les acheteurs au comptant mènent la montée du marché apparaît sur Crypto Front News. Visitez notre site web pour lire d'autres articles intéressants sur la cryptomonnaie, la technologie blockchain et les actifs numériques.