Что такое кредитование токенов? Каковы преимущества и недостатки кредитования токенов?

Coin Lendings — это токены, которые обеспечивают работу децентрализованных платформ кредитования и заимствования — ключевых столпов экосистемы DeFi. Они позволяют пользователям получать проценты или занимать криптовалюту мгновенно без банков, и все это с помощью смарт-контрактов. Поскольку спрос на аирдропы, пассивный доход и эффективность капитала растет, понимание того, как работает кредитование монет, имеет решающее значение для любого криптоинвестора, ориентирующегося на такие платформы, как Gate.

What Кредитование монетами?

Вопрос «Что такое кредитование монетами?» поднимается каждый раз, когда рынок DeFi нагревается. Короче говоря, Coin Lendings — это токены, на которых работают протоколы кредитования и заимствования на блокчейне. Держатели могут вносить активы, чтобы получать проценты, или закладывать залог для мгновенного заимствования — и все это без традиционных финансовых посредников. Поскольку все работает на смарт-контрактах, процесс полностью децентрализован, а процентные ставки колеблются в зависимости от рыночного спроса и предложения.

Основные моменты кредитования монет

• Нет KYC, нет проверки кредитоспособности: Транзакции происходят напрямую между вашим кошельком и протоколом.
• Составной доходы и раздачи: вкладчики зарабатывают переменный процент и добывают собственные токены—двойные вознаграждения, которые привлекают охотников за раздачами.
• Мгновенная ликвидность: пользователи могут выводить вклады или погашать кредиты в любое время; алгоритмы непрерывно балансируют пул.
• Безопасность на цепи: активы находятся в умных контрактах, минимизируя риск централизованных бирж.

Ведущие протоколы, такие как Aave V3 удерживает более 23.6 миллиарда долларов в депозитах, доминируя на рынке кредитования-токенов.

Как работают кредиты в монетах?

1. Кредиторы вносят токены в пул → получают плавающий процент плюс награды протокола-токена.
2. Заемщики предоставляют залог, стоимость которого превышает сумму кредита → снимают другой актив для торговли, фермерства или расходов.
3. Ликвидация: если стоимость залога падает ниже порогового значения, ликвидационные боты продают залоги для погашения долга и защиты пула.
4. Оракулы и смарт-контракты: данные в реальном времени и самовыполняющийся код обеспечивают прозрачность всего процесса.

Заметные проекты по кредитованию токенов

Доля рынка, капитализация и процентные ставки постоянно меняются; всегда проверяйте данные в реальном времени на Gate или TradingView перед действиями. Несколько ведущих проектов по кредитованию токенов по капитализации:

(Источник данных: категория кредитования/займа CoinGecko, май 2025 г.)

Потенциал и риски инвестирования в криптовалютные заимствования

Прежде чем оценивать достоинства криптовалютных заимствований, помните, что они выступают как доходные активы и токены управления, которые напрямую влияют на будущее протокола. Эта двойная роль предлагает привлекательные возможности, но также привязывает ваши доходы к здоровью базовой системы смарт-контрактов. Учитывая этот контекст, вот основные возможности и опасности, которые вам следует учитывать:

Потенциал кредитования токенов

• Пассивный доход: Получайте базовые проценты плюс инцентивные токены.
• Долгосрочная перспектива: Протоколы займов являются основой DeFi; чем больше TVL, тем сильнее ценность токена.
• Airdropы и ретроактивные награды: Ранние пользователи часто получают значительные бонусы.

Риски кредитования токенов

• Взломы смарт-контрактов или оракулов: Недостатки кода могут высасывать ликвидность.
• Волатильность цены залога: Резкие движения могут вызывать ликвидации.
• Риск управления: Большинство токенов токена управляются DAO; вредоносные предложения могут повлиять на токеномику.

Как присоединиться к Coin Lendings & Охота на Airdrops на Gate

Как создатель контента Gate, я рекомендую три подхода:

1. Gate Margin Lend: Депозит BTC, ETH или USDT для получения автоматического процента — Gate обрабатывает ликвидацию.
2. Gate Earn – HODL & Earn: Присоединяйтесь к фиксированным пулам на стабильный APY плюс потенциальные airdrops.
3. Startup Launchpad: Заложите GT, чтобы купить вновь выпущенные Coin Lendings для мультипликационных возможностей.

С удобным интерфейсом и 12-летним опытом Gate предлагает панели реального времени, оповещения о рисках и 24⁄7поддержка — идеально подходит как для новичков, так и для профессиональных трейдеров.

Будущее кредитования токенов

Эмерджинг-тренды включают:

• Кросс-цепные кредитные слои: Активы перемещаются беспрепятственно по цепочкам (Aave Portal, Radiant Omnichain).
• Активы реального мира (RWA): Залоговое обеспечение токенизированных облигаций и недвижимости.
• Разрешенные пулы: Институциональное кредитование с полным соблюдением KYC.
• Кредитование по фиксированной ставке: Лучше для долгосрочного финансового планирования.

Последние данные показывают, что объем займов Aave вырос на 11 % в месяц, что свидетельствует о сильном спросе на плечо и стейблкоины.

Заключение

Что такое кредиты в токенах? Кредиты в токенах являются неотъемлемой частью DeFi, обеспечивая пассивный доход и эффективность использования капитала для каждого инвестора. Диверсифицируйте кошельки, тщательно оценивайте риски и отдавайте предпочтение надежным протоколам. С богатой экосистемой продуктов Gate готова вас провести — от депозитов, приносящих проценты и торговли на месте до стратегий маржинальной торговли и охоты за воздушными каплями. Всегда делайте свои исследования и управляйте рисками мудро — пусть ваш умный кредит принесет умные доходы!